Regulamentos de negociação de opções

Regulamentos em Negociação de Opções Binárias.

As opções binárias são um tipo relativamente novo de negociação e, como tal, não são tão regulamentadas quanto outros tipos de negociação. No entanto, os EUA adotaram algumas medidas para garantir que os comerciantes estejam protegidos. O Nadex - Bolsa de Derivativos da América do Norte - é o mercado mais fortemente regulado quando se trata de negociação de opções binárias, e o uso desse corretor específico pode oferecer grandes vantagens sobre outros corretores. Há algumas coisas que você deve estar ciente antes de começar a negociar. A maioria dos sites comerciais encontrados aqui não são necessariamente regulamentados da mesma maneira, mas são seguros.

O Nadex, antigamente chamado de HedgeStreet, é governado pela Commodity Futures Trading Commission. Este foi o primeiro corretor de opções binárias regulado pelo governo dos EUA, e o fato de ainda existirem muitos corretores não regulamentados atendendo a clientes dos EUA dá à Nadex uma grande vantagem sobre a concorrência. O CFTC ajuda a proteger os comerciantes, estabelecendo regras que seus corretores devem seguir. Basicamente, ele coloca em vigor penas severas para ações fraudulentas, manipulações e eventos abusivos.

O importante é lembrar que a segurança da Nadex tem um preço. Não há tanta flexibilidade de negociação oferecida pela Nadex. Você vai descobrir que muitos tipos de opções oferecidas por outros corretores não são oferecidos aqui. Mas há muitas vantagens aqui não oferecidas por outros corretores. O depósito mínimo é muito menor do que alguns outros. Você pode abrir uma conta Nadex por US $ 100, em comparação aos US $ 200 a US $ 500 que a maioria das outras corretoras oferecem. As contas de demonstração do Nadex também são muito mais amigáveis ​​para o futuro operador. Você recebe uma conta prática em tempo real de US $ 25.000 e pode usá-la por até duas semanas depois de abri-la. Compare isso com os três dias que outros corretores permitem. Isso dá a Nadex um ar de autoridade que você não encontrará em outro lugar.

A negociação regulamentada pelo governo federal pode oferecer a você um grande senso de proteção. Existem sites respeitáveis ​​por aí, mas a garantia da segurança do seu dinheiro é uma coisa importante a considerar. Os principais corretores lá fora podem não ter regulamentação federal, mas para manter os clientes, eles seguem rígidos regulamentos internos.

As probabilidades são de que, no futuro, se torne legalmente obrigatório que os comerciantes dos EUA negociem apenas opções binárias através de um corretor aprovado pela CFTC. A partir de agora, este não é o caso.

Esta é uma bênção mista. Oferecerá um outro aspecto de proteção, mas também tem um preço. Para operar com eficiência, a Nadex cobra atualmente as taxas de transação de seus clientes. Muitos outros corretores não fazem isso, mas ganham dinheiro com retornos diferentes das taxas de risco. O espectro da proteção federal provavelmente tornará essa grande diferença mais favorável para o negociante, mas, em vez disso, colocará a capacidade de ganhar dinheiro em preto e branco, de modo que o trader saiba que está pagando uma taxa justa de retorno antecipado, em vez de ter menores lucros pagos a eles.

Um olhar mais atento.

O risco é muito alto quando se trata de negociação. Certifique-se de entender o que está em jogo antes de colocar qualquer dinheiro para trabalhar. Você pode perder toda a sua conta de investimento.

LIBERAR: fraudadv_binaryoptions.

O Office of Consumer Outreach da Commodity Futures Trading Commission (CFTC) e os Securities & amp; O Office of Investor Education e Advocacy da Exchange Commission está emitindo este Investor Alert para alertar sobre esquemas fraudulentos envolvendo opções binárias e suas plataformas de negociação. Esses esquemas supostamente incluem recusar-se a creditar contas de clientes, negar reembolso de fundos, roubo de identidade e manipulação de software para gerar negociações com perda.

Opções binárias.

As opções binárias diferem das opções mais convencionais de maneiras significativas. Uma opção binária é um tipo de contrato de opções no qual o pagamento dependerá inteiramente do resultado de uma proposta sim / não.

A proposição sim / não normalmente se refere a se o preço de um ativo específico subjacente à opção binária aumentará ou ficará abaixo de um valor especificado. Por exemplo, a proposição sim / não conectada à opção binária pode ser algo tão direto quanto se o preço das ações da empresa XYZ estará acima de US $ 9,36 por ação às 14h30 em um determinado dia, ou se o preço da prata será acima de US $ 33,40 por onça às 11h17 em um determinado dia. Uma vez que o detentor da opção adquira uma opção binária, não há mais nenhuma decisão para o detentor fazer ou não exercer a opção binária porque as opções binárias se exercitam automaticamente. Ao contrário de outros tipos de opções, uma opção binária não confere ao detentor o direito de comprar ou vender o ativo subjacente. Quando a opção binária expirar, o detentor da opção receberá uma quantia pré-determinada de dinheiro ou nada. Dada a estrutura de pagamento do tipo tudo ou nada, as opções binárias às vezes são chamadas de opções "tudo ou nada" ou "opções de retorno fixo".

Plataformas de negociação de opções binárias.

Algumas opções binárias são listadas em bolsas registradas ou negociadas em um mercado de contratos designado que estão sujeitas à supervisão de reguladores dos Estados Unidos, como o CFTC ou SEC, respectivamente, mas isso é apenas uma parte do mercado de opções binárias. Grande parte do mercado de opções binárias opera através de plataformas de negociação baseadas na Internet que não estão necessariamente em conformidade com os requisitos regulamentares aplicáveis ​​nos EUA. O número de plataformas de negociação baseadas na Internet que oferecem a oportunidade de comprar e negociar opções binárias aumentou nos últimos anos. O aumento no número dessas plataformas resultou em um aumento no número de reclamações sobre esquemas fraudulentos de promoção envolvendo plataformas de negociação de opções binárias.

Normalmente, uma plataforma de negociação baseada em Internet de opções binárias pedirá a um cliente que deposite uma quantia em dinheiro para comprar uma opção de compra binária ou um contrato de compra. Por exemplo, um cliente pode ser solicitado a pagar US $ 50 por um contrato de opção binária que promete um retorno de 50% se o preço da ação da empresa XYZ for superior a US $ 5 por ação quando a opção expirar.

Se o resultado da proposição sim / não (neste caso, que o preço da ação da Empresa XYZ será superior a US $ 5 por ação no tempo especificado) for satisfeito e o cliente tiver direito a receber o retorno prometido, a opção binária será mencionada. para expirar - no dinheiro. Se, no entanto, o resultado da proposição sim / não não for satisfeito, a opção binária expira sobre o dinheiro, e o cliente pode perder toda a quantia depositada.

Existem variações de contratos de opções binárias em que uma opção binária que expira fora do dinheiro pode autorizar o cliente a receber um reembolso de uma pequena parte do depósito - por exemplo, 5% - mas isso não é tipicamente o caso.

Na verdade, algumas opções binárias de plataformas de negociação baseadas na Internet podem exagerar o retorno sobre o investimento médio, anunciando um retorno sobre o investimento médio maior do que um cliente deve esperar, dada a estrutura de pagamento. Por exemplo, no exemplo acima, assumindo uma chance de 50% de ganho, a estrutura de pagamento foi projetada de forma que o retorno esperado do investimento seja realmente negativo, resultando em uma perda líquida para o cliente. Isso ocorre porque a consequência se a opção expira fora do dinheiro (aproximadamente uma perda de 100%) supera significativamente o pagamento se a opção expirar no dinheiro (aproximadamente um ganho de 50%). Em outras palavras, no exemplo acima, um investidor poderia esperar, em média, perder dinheiro.

Reclamações de investidores relacionadas a plataformas fraudulentas de negociação de opções binárias.

A CFTC e a SEC receberam inúmeras denúncias de fraudes associadas a sites que oferecem uma oportunidade de comprar ou negociar opções binárias por meio de plataformas de negociação baseadas na Internet. As reclamações se enquadram em pelo menos três categorias: recusa em creditar contas de clientes ou reembolsar fundos a clientes; roubo de identidade; e manipulação de software para gerar comércios perdedores.

A primeira categoria de alegadas fraudes envolve a recusa de certas plataformas de negociação de opções binárias baseadas na Internet para creditar contas de clientes ou reembolsar fundos depois de aceitar o dinheiro do cliente. Essas reclamações normalmente envolvem clientes que depositaram dinheiro em sua conta de negociação de opções binárias e que são encorajados por “corretores” pelo telefone a depositar fundos adicionais na conta do cliente. Quando os clientes mais tarde tentam retirar seu depósito original ou a devolução que lhes foi prometida, as plataformas de negociação supostamente cancelam as solicitações de retirada dos clientes, se recusam a creditar suas contas ou ignoram seus telefonemas e e-mails.

A segunda categoria de suposta fraude envolve roubo de identidade. Por exemplo, algumas queixas alegam que certas plataformas de negociação de opções binárias baseadas na Internet podem coletar informações de clientes, como dados de licença de cartão de crédito e de motorista, para usos não especificados. Se uma plataforma de negociação baseada em Internet de opções binárias solicitar fotocópias de seu cartão de crédito, carteira de habilitação ou outros dados pessoais, não forneça as informações.

A terceira categoria de suposta fraude envolve a manipulação do software de troca de opções binárias para gerar negociações perdedoras. Essas reclamações alegam que as plataformas de negociação de opções binárias baseadas na Internet manipulam o software de negociação para distorcer os preços das opções binárias e os pagamentos. Por exemplo, quando o comércio de um cliente está ganhando, a contagem regressiva para a expiração é estendida arbitrariamente até que o negócio se torne uma perda.

Transações não registradas, operações, corretoras ou bolsas de negociação; Transações de Opções Ilegais.

Além da atividade fraudulenta em andamento, muitas plataformas de negociação de opções binárias podem estar operando em violação de outras leis e regulamentos aplicáveis, incluindo certos requisitos regulamentares e de registro da CFTC e da SEC, conforme descrito abaixo.

Certos Requisitos de Registro e Regulamentação da SEC.

Por exemplo, algumas opções binárias podem ser títulos. De acordo com as leis federais de valores mobiliários, uma empresa não pode legalmente oferecer ou vender títulos a menos que a oferta e a venda tenham sido registradas na SEC ou que uma isenção de tal registro seja aplicável. Por exemplo, se os termos de um contrato de opção binária fornecem um retorno especificado com base no preço dos títulos de uma empresa, o contrato de opção binária é um título e não pode ser oferecido ou vendido sem registro, a menos que uma isenção de registro seja acessível. Se não houver registro ou isenção, a oferta ou a venda da opção binária para você seria ilegal.

Se algum dos produtos oferecidos pelas plataformas de negociação de opções binárias for swaps baseados em segurança, serão aplicados requisitos adicionais.

Além disso, algumas plataformas de negociação de opções binárias podem estar operando como corretoras não registradas. Uma pessoa que se dedica ao negócio de efetuar transações de valores mobiliários para contas de terceiros nos EUA geralmente deve se registrar na SEC como corretora. Se uma plataforma de negociação de opções binárias estiver se oferecendo para comprar ou vender títulos, efetuar transações com títulos e / ou receber compensação baseada em transações (como comissões), ela provavelmente deve ser registrada na SEC. Para determinar se uma determinada plataforma de negociação está registrada na SEC como uma corretora, visite o BrokerCheck da FINRA.

Algumas plataformas de negociação de opções binárias também podem estar operando como bolsas de valores não registradas. Este seria o caso se eles combinassem ordens em títulos de múltiplos compradores e vendedores usando métodos não discricionários estabelecidos. No entanto, há casos em que uma corretora registrada com um sistema ou plataforma de negociação pode legitimamente não ter a obrigação de registrar como uma troca.

Certos Requisitos de Registro e Regulamentação da CFTC.

É ilegal para as entidades solicitar, aceitar ofertas, oferecer ou celebrar transações com opções de commodities (por exemplo, moedas estrangeiras, metais como ouro e prata e produtos agrícolas como trigo ou milho) com cidadãos dos EUA, a menos que essas opções sejam transações são conduzidos em um mercado de contrato designado, uma placa de comércio isenta, ou uma placa de comércio estrangeira legítima, ou são conduzidos com clientes dos EUA que têm um patrimônio líquido que excede US $ 5 milhões.

Para ver a lista mais recente de trocas que são designadas como mercados de contrato, verifique o site da CFTC. Atualmente existem apenas três mercados de contratos designados que oferecem opções binárias nos EUA: Cantor Exchange LP; Chicago Mercantile Exchange, Inc .; e a North American Derivatives Exchange, Inc. Todas as outras entidades que oferecem opções binárias que são transações com opções de commodities estão fazendo isso ilegalmente.

Outras entidades que solicitam ou aceitam pedidos de transações de opções de mercadorias e aceitam, entre outras coisas, dinheiro para garantir margem, garantir ou proteger as transações de opções de mercadorias devem registrar-se como um Comerciante da Comissão de Futuros. As entidades que atuam como contraparte (isto é, assumem o outro lado da transação do cliente em oposição a pedidos correspondentes) para transações de opções em moeda estrangeira para clientes com patrimônio líquido inferior a US $ 5 milhões devem se registrar como uma Bolsa de Varejo Revendedor

Devido à sua falta de conformidade com as leis aplicáveis, se você comprar opções binárias oferecidas por pessoas ou entidades que não estejam registradas ou sujeitas à supervisão de um regulador dos EUA, talvez você não tenha o benefício total das salvaguardas dos títulos e valores mobiliários federais. leis de commodities que foram postas em prática para proteger os investidores, já que algumas salvaguardas e soluções estão disponíveis apenas no contexto de ofertas registradas. Além disso, os investidores individuais podem não conseguir, por conta própria, alguns remédios disponíveis para ofertas não registradas.

Palavras finais.

• Lembre-se de que grande parte do mercado de opções binárias opera através de plataformas de negociação baseadas na Internet que não estão necessariamente em conformidade com os requisitos regulatórios aplicáveis ​​dos EUA e podem estar envolvidas em atividades ilegais.

• Não invista em algo que você não entende. Se você não puder explicar a oportunidade de investimento em poucas palavras e de maneira compreensível, talvez seja necessário reconsiderar o investimento potencial.

• Antes de investir em opções binárias, você deve tomar as seguintes precauções:

1. Verifique se a plataforma de negociação de opções binárias registrou a oferta e a venda do produto junto à SEC. O registro fornece aos investidores acesso a informações importantes sobre os termos do produto oferecido. Você pode usar EDGAR para determinar se um emissor registrou a oferta e a venda de um determinado produto junto à SEC.

2. Verifique se a própria plataforma de negociação de opções binárias está registrada como uma troca. Para determinar se a plataforma está registrada como uma troca, você pode verificar o site da SEC sobre as Trocas.

3. Verifique se a plataforma de negociação de opções binárias é um mercado de contrato designado. Para determinar se uma entidade é um mercado de contrato designado, você pode verificar o site do CFTC.

• Finalmente, antes de investir, use o BrokerCheck da FINRA e o Centro de Informações de Status de Afiliação Antecedente (BASIC) da National Futures Association para verificar o status de registro e histórico de qualquer empresa ou profissional financeiro que você esteja considerando. Se você não puder verificar se eles estão registrados, não negocie com eles, não lhes dê nenhum dinheiro e não compartilhe suas informações pessoais com eles.

Leis e Regulamentos de Opções Binárias na Austrália.

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A Austrália é um grande mercado de investimento binário e, por essa razão, há também muitos corretores de opções binárias australianas. No entanto, o que falta na Austrália são os regulamentos de opções binárias. Apesar disso, o investimento binário ainda é legal no país.

Não existem plataformas genuínas de opções binárias australianas, mas há um grande número de empresas de opções binárias que operam em diversos países do mundo. Esses corretores são naturalmente perfeitamente seguros no caso de terem uma licença válida emitida no país de sua residência.

Abaixo, você encontrará uma lista de corretores de opções binárias que aceitam traders australianos. Continue a ler esta página se quiser saber mais sobre as leis australianas de investimento binário e a regulamentação do mercado de negociação on-line.

ATUALIZAÇÃO IMPORTANTE: Por favor desconsidere o conteúdo deste artigo por enquanto. Foi escrito há vários anos e está desatualizado. Enquanto isso, as opções binárias se tornaram regulamentadas na Austrália. Corretores que operam no país precisam de uma licença. Este artigo será atualizado com as informações regulamentares atuais, bem como uma lista de corretores que são regulamentados na Austrália. Até lá, recomenda-se que os visitantes australianos não se registrem em nenhum dos corretores listados neste site, pois eles não são regulamentados na Austrália. Você pode voltar em alguns dias para ver o artigo atualizado.

Leis Australianas & # 038; Regulamentos.

Regulamentos de Negociação Canadense.

Regras e Corretores da Cyprus Trading.

Legislação Europeia de Opções Binárias.

Regras de Negociação Alemãs # 038; Regulamentos.

Leis de negociação de opções na Espanha.

Regulamentos Sul-Africanos & # 038; Corretores

Leis de Negociação & # 038; Diretrizes na França.

Regulamentos do Reino Unido & # 038; Leis

As opções binárias são legais na Austrália?

As opções binárias são legais na Austrália, mas não são regulamentadas. Por não regulamentado, queremos dizer que neste momento não há regras e diretrizes que as empresas terão que seguir se quiserem fornecer serviços de negociação binários para os australianos.

Apesar disso, a negociação financeira é legal porque não há lei que diga que é ilegal. É perfeitamente aceitável que os operadores australianos se registrem e depositem dinheiro em um corretor de opções binárias. Os corretores também são legalmente capazes de aceitar o registro de comerciantes australianos.

Mas agora você pode pensar que, como não há regulamentações no país, nada pode impedir os provedores de serviços de enganar e abusar dos operadores. Na realidade, isso não é exatamente assim, porque a maioria dos corretores de opções binárias australianas é de fato licenciada em vários outros países.

Se um corretor tem uma licença em outro país respeitável, isso significa que o corretor em questão oferece serviços legítimos para os australianos também. A única coisa que os comerciantes não devem fazer é negociar com corretores que não tenham nenhuma licença em nenhum município do planeta.

Corretores licenciados na Europa.

Os melhores corretores que são recomendados para os comerciantes australianos são aqueles que são licenciados na Europa. Os países europeus têm neste momento as melhores leis e regulamentos de apostas binárias, o que significa que as empresas licenciadas lá são todas seguras e protegidas.

A maioria dessas empresas também opera na Austrália, portanto, registre-se em um provedor de serviços desse tipo, caso esteja interessado em negociar ativos financeiros da Austrália.

Você pode realmente negociar com corretores estrangeiros?

Sim, é perfeitamente adequado negociar com fornecedores de serviços offshore. Não há nada errado ou ilegal sobre esse fato. Como explicado, a maioria das empresas realmente dá boas-vindas ao registro de australianos e tem serviços e ofertas que foram especialmente projetados para traders formarem este país.

Futuro das leis de negociação de opções australianas.

Espera-se que a Austrália regule o comércio financeiro às vezes no futuro próximo. Quando isso acontecer, os corretores terão a possibilidade de solicitar uma licença. Assim que os corretores legítimos receberem sua licença, eles poderão continuar operando no país.

A implementação de novos regulamentos também significará que o país poderá banir aqueles operadores que não oferecem serviços comerciais legítimos. Enquanto a negociação on-line é legal no país, os corretores fraudulentos ainda podem acessar o mercado.

Uma vez que o mercado é regulado, essas empresas não terão mais a possibilidade de acessar o mercado. As autoridades australianas terão então a possibilidade de implementar várias medidas, como o bloqueio de IP, que impedirão que corretores fraudulentos aceitem os comerciantes australianos.

Mas até que isso aconteça, os comerciantes estão seguros se se registrarem em corretores licenciados e regulamentados na Europa. Uma vez que a Austrália implemente suas próprias leis de opções binárias, serão esses corretores que conseguirão adquirir uma licença australiana de apostas binárias.

Mas, como dito acima, os comerciantes devem certificar-se de não negociar com operadoras que não estejam enfurecidas de forma alguma em qualquer país. Corretores como estes são fraudes.

Corretores australianos de opções binárias.

Na parte superior desta página, você encontrará uma lista de corretores de opções binárias da Austrália que possuem licenças válidas emitidas em pelo menos um país europeu. Uma vez que a negociação de opções será regulamentada na Austrália, esses provedores de serviço serão os primeiros a receber uma licença australiana também.

As empresas listadas também oferecem os melhores serviços de negociação no negócio. Eles têm vários tipos de contrato que permitem que os operadores criem estratégias complexas. Suas grandes carteiras de ativos permitirão que os comerciantes expandam ainda mais essas estratégias, tornando-as mais lucrativas.

Os corretores de negociação financeiros australianos listados oferecem acima das taxas médias de pagamento, o que significa que os traders serão capazes de gerar mais dinheiro do que o usual em transações bem-sucedidas. Alguns até oferecem taxas de pagamento acima de 400%, o que é extremamente grande nos negócios. Todas as empresas listadas também oferecem bônus no primeiro depósito dos operadores. Um bônus é um presente de dinheiro grátis que os comerciantes podem usar para negociar muito mais lucros do que o habitual. Isso oferecerá aos comerciantes australianos uma vantagem competitiva.

Obviamente, os corretores nesta página também permitem depósitos e saques em dólares australianos, o que significa que os investidores não precisarão desperdiçar dinheiro, convertendo AUD em USD ou EUR. Esta é sempre uma enorme vantagem.

Então, confira esses corretores se você é da Austrália e gostaria de negociar ativos financeiros legalmente e em corretores legítimos. Em nossa opinião, mesmo que você fizesse sua própria pesquisa, acabaria selecionando os mesmos corretores que os listados por nós.

Leitura adicional.

Agora que você sabe que tipo de provedores de serviço de negociação de opções binárias australianas você deve escolher, você também deve aprender como se tornar um trader vencedor. Em nosso site, você poderá encontrar uma seleção de guias de negociação que lhe ensinarão a gerar lucros consistentes.

A negociação de opções não tem nada a ver com sorte. Se você seguir as dicas e estratégias descritas por nós, então você será capaz de gerar dinheiro em uma base consistente, eliminando o risco de perder todo o seu dinheiro depositado.

Então, confira nossos guias estratégicos se você for realmente sério em se tornar um vencedor em negociações financeiras.

Últimos artigos e guias de opções binárias.

Guia abrangente sobre as leis e regulamentos das opções binárias na África do Sul. Descubra quais são os corretores que aceitam os comerciantes sul-africanos e ofereçam os melhores serviços para os comerciantes deste país.

Guia completo sobre as leis de opções binárias da França. Descubra quais corretores de opções binárias estão legalmente autorizados a oferecer seus serviços a cidadãos franceses.

Muitos corretores de opções binárias são regulamentados e licenciados no Chipre. Descubra por que isso é assim e aprenda se os corretores de opções binárias do Chipre estão seguros.

Leis de negociação de opções binárias no Reino Unido.

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Embora as opções binárias tenham sido originalmente inventadas nos EUA, elas também são extremamente populares no Reino Unido. As pessoas que vivem no Reino Unido, no entanto, estão se perguntando se as apostas financeiras realmente são legais ou não no país. Esta é uma questão legítima, considerando que as apostas binárias envolvem dinheiro real.

A resposta é que, sim, as negociações financeiras são, neste momento, legais no Reino Unido e existem muitos corretores de opções binárias licenciados no Reino Unido disponíveis para os traders. Nesta página, discutiremos a regulamentação de opções binárias no Reino Unido.

Abaixo deste parágrafo, você também encontrará uma lista de corretores de opções binárias licenciados no Reino Unido. Em alguns casos, os corretores listados podem ter uma licença emitida por outro país europeu que não o Reino Unido, mas apenas as empresas listadas têm suas licenças offshore oficialmente validadas no Reino Unido.

Leis Australianas & # 038; Regulamentos.

Regulamentos de Negociação Canadense.

Regras e Corretores da Cyprus Trading.

Legislação Europeia de Opções Binárias.

Regras de Negociação Alemãs # 038; Regulamentos.

Leis de negociação de opções na Espanha.

Regulamentos Sul-Africanos & # 038; Corretores

Leis de Negociação & # 038; Diretrizes na França.

Regulamentos do Reino Unido & # 038; Leis

A negociação de opções binárias é legal no Reino Unido?

Sim, o comércio binário é, neste momento, legal e regulamentado no Reino Unido. Isto significa que os comerciantes são legalmente capazes de negociar instrumentos financeiros on-line em corretores de opções binárias licenciados no Reino Unido. Isso também significa que os corretores estão autorizados a aceitar os comerciantes do Reino Unido, obviamente.

O Reino Unido foi um dos primeiros países europeus a legalizar as apostas financeiras. Isto foi porque o Reino Unido sempre foi um dos principais países quando se tratava de negociação forex no passado. Forex trading é muito semelhante ao comércio binário, então as autoridades do Reino Unido decidiram legalizar o comércio on-line também.

Neste momento, os provedores de serviços financeiros que desejarem aceitar o registro de operadores do Reino Unido terão duas opções. A primeira opção é solicitar uma licença de negociação de opções binárias do Reino Unido. A segunda opção é solicitar uma licença em outro país europeu que tenha um sistema de licenciamento compatível com o do Reino Unido.

Esses dois tipos de corretores podem oferecer apostas binárias legais no Reino Unido. Os comerciantes também são naturalmente autorizados a negociar em ambos os tipos de corretores. O que os comerciantes não devem fazer (embora não seja ilegal por si) é negociar com corretores não licenciados em qualquer lugar.

Corretores licenciados em outros países europeus.

Neste momento, as leis de opções binárias do Reino Unido são mais ou menos as mesmas de outros países europeus. Isso porque os regulamentos da União Européia exigem que os estados membros implementem leis que possam ser aplicadas em todos os estados membros.

Assim, se um provedor de serviços financeiros licenciado no Reino Unido quiser oferecer seus serviços na Alemanha, pode fazê-lo livremente porque esse corretor opera sob as leis da União Europeia, que são compatíveis com as leis alemãs também. Este também é o caso de corretores licenciados em outros países europeus que não o Reino Unido. Por exemplo, se um corretor é licenciado em Chipre, então esse corretor é legalmente autorizado a operar também no Reino Unido, porque as leis e regulamentos de comércio on-line de Chipre são mais parecidas com as do Reino Unido.

Assim, todos os corretores de opções binárias europeus legais são implicitamente também corretores legais de opções binárias do Reino Unido. Se você mora no Reino Unido, então negociar em um corretor italiano é de uma perspectiva legal e de segurança exatamente o mesmo que negociar em um corretor de opções binárias licenciado no Reino Unido.

No entanto, você não deve negociar com corretores que não estejam licenciados em nenhum lugar. Não é ilegal negociar nesses corretores; este não é o problema. A questão é que os corretores que não são licenciados não são seguros e não devem ser confiáveis.

Regulamentos de Opções Binárias do Reino Unido.

Existem neste momento múltiplas agências governamentais no Reino Unido que regulam as apostas financeiras. Essas agências observam atentamente o mercado de negociação on-line e a atividade dos corretores licenciados no Reino Unido ou cujas outras licenças européias foram aprovadas no Reino Unido.

A autoridade do serviço financeiro do Reino Unido.

Tradicionalmente, tem sido o FSA do Reino Unido que regulou as opções binárias. No entanto, em abril de 2013, o governo do Reino Unido decidiu desmantelar a FSA e criar duas novas autoridades. No passado, a FSA era responsável pela criação de novos regulamentos e pela aplicação desses regulamentos.

A FCA e o FPC.

Quando, em abril de 2013, o governo do Reino Unido dissolveu a Financial Service Authority, estabeleceu duas novas organizações em seu lugar. Estas são a Financial Conduct Authority (FCA) e o Financial Policy Committee (FPC).

A Financial Conduct Authority (FCA) está encarregada do desenvolvimento de novos regulamentos e regras que terão de ser seguidos pelos corretores de opções binárias do Reino Unido. O Comitê de Política Financeira (FPC) garantirá que os corretores de opções binárias licenciados no Reino Unido sigam essas regras.

O que o governo basicamente fez foi dividir as tarefas da antiga FSA em duas. O governo sentiu que, se a criação de novas regulamentações e a aplicação dessas regulamentações fossem feitas por duas agências separadas, o mercado de serviços financeiros do Reino Unido poderia ser regulado muito melhor.

Corretores de Opções Binárias Licenciados no Reino Unido.

Como explicado acima, há realmente dois tipos de corretores de negociação binários legais no Reino Unido. Os primeiros tipos são aqueles que realmente possuem uma licença emitida pelas autoridades do Reino Unido. O segundo são aqueles que têm licenças emitidas por um país europeu diferente, que são válidas no Reino Unido também.

Não há realmente nenhuma diferença entre esses dois tipos de licenças. As licenças emitidas por outros países da União Europeia são tão válidas quanto as licenças do Reino Unido porque ambas as licenças funcionam de acordo com as leis e regulamentos da União Europeia.

Mas como dissemos, a única coisa que você deve evitar é se registrar em corretores que não são licenciados no Reino Unido nem em nenhum outro país da União Européia. Esses corretores não são seguros e são altamente propensos a uma fraude.

Como dito inicialmente nesta página, acima você será capaz de encontrar uma lista de corretores de negociação binários legais do Reino Unido. Alguns desses corretores possuem licenças reais do Reino Unido e alguns deles têm outras licenças da União Europeia que são oficialmente aceitas pelo Reino Unido.

Confira esses corretores legítimos de opções binárias do Reino Unido se você quiser se manter seguro e negociar apenas com corretores 100% legais. Além disso, recomendamos que você confira nossos artigos adicionais de negociação on-line e guias de estratégia para saber como ganhar em apostas financeiras.

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Muitos corretores de opções binárias são regulamentados e licenciados no Chipre. Descubra por que isso é assim e aprenda se os corretores de opções binárias do Chipre estão seguros.

Exigências de Margem para Negociação Diária: Conheça as Regras.

Divulgamos a orientação desse investidor para fornecer algumas informações básicas sobre os requisitos de margem de day trading e para responder às perguntas mais frequentes. Também o incentivamos a ler nosso aviso aos membros e do Federal Register sobre as regras.

Resumo dos requisitos de margem de day-trading.

As regras adotam o termo "trader de dia padrão", que inclui qualquer cliente com margem naquele dia negocia (compra então vende ou vende a descoberto e compra a mesma garantia no mesmo dia) quatro ou mais vezes em cinco dias úteis, desde o número do dia os negócios são mais de seis por cento da atividade total de negociação do cliente para o mesmo período de cinco dias. Sob as regras, um trader de dia padrão deve manter um patrimônio mínimo de $ 25.000 em qualquer dia que o dia do cliente for negociado. O capital mínimo exigido deve estar na conta antes de qualquer atividade de day-trading. Se a conta ficar abaixo do requisito de US $ 25.000, o negociante de dia padrão não terá permissão para negociar no dia até que a conta seja restaurada para o nível mínimo de US $ 25.000.

As regras permitem que um comerciante de dia padrão negocie até quatro vezes o excesso de margem de manutenção na conta a partir do fechamento dos negócios do dia anterior. Se um trader de day padrao exceder a limitaçao do poder de compra do dia de negociacao, a empresa vai emitir uma chamada de margem de negociacao diaria para o trader de dia padrao. O trader de dia padrão terá então, no máximo, cinco dias úteis para depositar fundos para atender a essa chamada de margem de day-trading. Até que a chamada de margem seja atendida, a conta de day-trading estará restrita ao poder de compra de day-trading de apenas duas vezes o excesso de margem de manutenção com base no compromisso de negociação total diário do cliente. Se a chamada de margem de day-trading não for atendida até o quinto dia útil, a conta será restrita à negociação apenas com base no caixa disponível por 90 dias ou até que a chamada seja atendida.

Além disso, as regras exigem que quaisquer fundos usados ​​para atender à exigência mínima de patrimônio no pregão diário ou para atender a quaisquer chamadas de margem de day-trading permaneçam na conta do trader dia padrão por dois dias úteis após o encerramento dos negócios em qualquer dia em que o depósito É necessário. As regras também proíbem o uso de garantias cruzadas para atender a qualquer uma das exigências de margem de day-trading.

Perguntas frequentes.

O principal objetivo das regras de margem de day-trading é exigir que certos níveis de patrimônio sejam depositados e mantidos em contas de day-trading, e que esses níveis sejam suficientes para suportar os riscos associados às atividades de day-trading. Foi determinado que as regras de margem de negociação do dia anterior não abordavam adequadamente os riscos inerentes a certos padrões de day trading e incentivavam práticas, como o uso de garantias cruzadas, que não exigiam que os clientes demonstrassem capacidade financeira real para se envolverem. no dia de negociação.

A maioria das exigências de margem é calculada com base nas posições de títulos de um cliente no final do dia de negociação. Um cliente que apenas day trading não tem uma posição de segurança no final do dia em que um cálculo de margem resultaria em uma chamada de margem. No entanto, o mesmo cliente gerou risco financeiro ao longo do dia. As regras de margem de negociação abordam esse risco impondo uma exigência de margem para o day trading que é calculada com base na maior posição aberta de um day trader (em dólares) durante o dia, em vez de em suas posições abertas no final do dia. .

Os investidores tiveram a oportunidade de comentar as regras?

As regras foram aprovadas pela Diretoria de Regulação da NASD e, em seguida, arquivadas na Securities and Exchange Commission (SEC). Em 18 de fevereiro de 2000, a SEC publicou as regras propostas pela NASD para comentários no Federal Register. A SEC também publicou para comentar mudanças de regras substancialmente semelhantes que foram propostas pela Bolsa de Nova York (NYSE). A SEC recebeu mais de 250 cartas de comentários em resposta à publicação dessas mudanças nas regras. Tanto a NASD quanto a NYSE preencheram as respostas escritas da SEC a essas cartas de comentários. Em 27 de fevereiro de 2001, a SEC aprovou as regras de margem de day-trading da NASD e da NYSE. Conforme observado acima, as regras da NASD se tornaram operacionais em 28 de setembro de 2001.

Definições

O dia de negociação se refere à compra, em seguida, vendendo ou vendendo a descoberto, em seguida, comprando a mesma garantia no mesmo dia. Apenas a compra de uma garantia, sem vendê-lo mais tarde no mesmo dia, não seria considerado um dia de negociação.

A regra afeta as vendas a descoberto?

Tal como acontece com as regras atuais de margem, todas as vendas a descoberto devem ser feitas em uma conta de margem. Se você vender curto e depois comprar para cobrir no mesmo dia, é considerado um dia de negociação.

A regra se aplica às opções de day-trading?

Sim. A regra de margem de day-trading se aplica ao day trading em qualquer segurança, incluindo opções.

O que é um trader de dia padrão?

Você será considerado um trader de dia padrão se negociar quatro ou mais vezes em cinco dias úteis e suas atividades de day trading forem superiores a seis por cento de sua atividade de negociação total para o mesmo período de cinco dias.

Sua corretora também pode designá-lo como um comerciante de dia padrão, se sabe ou tem uma base razoável para acreditar que você é um comerciante do dia padrão. Por exemplo, se a empresa forneceu treinamento de day-trading para você antes de abrir sua conta, ele poderia designá-lo como um trader de dia padrão.

Eu ainda seria considerado um trader dia padrão se eu me envolver em quatro ou mais negociações do dia em uma semana, então abster-se do dia de negociação na próxima semana?

Em geral, uma vez que sua conta tenha sido codificada como um comerciante de dia padrão, a empresa continuará a considerá-lo como um comerciante de dia padrão, mesmo se você não fizer o comércio do dia por um período de cinco dias. Isso ocorre porque a empresa terá uma "crença razoável" de que você é um trader de dia padrão com base em suas atividades de negociação anteriores. No entanto, entendemos que você pode alterar sua estratégia de negociação. Você deve entrar em contato com sua empresa se tiver decidido reduzir ou interromper suas atividades de negociação diária para discutir a codificação apropriada de sua conta.

Exigência Mínima de Capital de Negociação Diária.

Qual é o requisito de capital mínimo para um trader de dia padrão?

Os requisitos mínimos de patrimônio em qualquer dia em que você negocia são US $ 25.000. Os US $ 25.000 necessários devem ser depositados na conta antes de qualquer atividade de day-trading e devem ser mantidos em todos os momentos.

Por que a exigência de capital mínimo para traders de dia padrão é maior do que a exigência de capital mínimo atual de US $ 2.000?

A exigência de capital mínimo de US $ 2.000 foi estabelecida em 1974, antes que a tecnologia existisse para permitir a negociação eletrônica do dia pelo investidor de varejo. Como resultado, o requisito de capital mínimo mínimo de US $ 2.000 não foi criado para ser aplicado às atividades day-trading. Em vez disso, o requisito de capital mínimo de US $ 2.000 foi desenvolvido para o investidor buy-and-hold que reteve garantias em sua conta, estava (e ainda está) sujeita a uma exigência de margem de manutenção regulatória de 25% para títulos de longo prazo. Esta garantia poderia ser vendida se os títulos tivessem uma queda substancial no valor e estivessem sujeitos a uma chamada de margem. O comerciante típico do dia, no entanto, é plana no final do dia (ou seja, ele não é nem longo nem curto títulos). Portanto, não há garantias para a corretora vender para cumprir as exigências de margem e as garantias devem ser obtidas por outros meios. Consequentemente, a exigência de capital mínimo mais alto para o day trading oferece à corretora uma proteção para suprir quaisquer deficiências na conta resultante do day trading.

Como foi determinado o requisito de US $ 25.000?

Os arranjos de crédito para contas de margem de day-trading envolvem duas partes - a corretora processando os negócios e o cliente. A corretora é o credor e o cliente é o mutuário. Ao determinar se o requisito de capital mínimo de US $ 2.000 existente era suficiente para os riscos adicionais incorridos com a day trading, obtivemos contribuições de várias corretoras, já que essas são as entidades que estendem o crédito. A maioria das empresas achava que, para assumir o aumento do risco intradiário associado ao day trading, eles queriam um "colchão" de US $ 25 mil em cada conta em que o dia de negociação ocorria. Na verdade, as empresas são livres para impor um requisito de capital mais alto do que o mínimo especificado nas regras, e muitas delas já haviam imposto uma exigência de US $ 25.000 em contas de day-trading antes das regras de margem de day-trading serem revisadas.

A exigência de capital mínimo de US $ 25.000 tem que ser 100% em dinheiro ou poderia ser uma combinação de dinheiro e títulos?

Você pode atender à exigência de capital mínimo de US $ 25.000 com uma combinação de dinheiro e títulos elegíveis.

Posso fazer uma garantia cruzada de minhas contas para atender à exigência mínima de patrimônio?

Não, você não pode usar uma garantia cruzada para atender a qualquer requisito de margem de negociação do dia. Cada conta de day-trading é necessária para atender a exigência de capital mínimo de forma independente, usando apenas os recursos financeiros disponíveis na conta.

O que acontece se o capital em minha conta cair abaixo da exigência mínima de capital?

Se a conta ficar abaixo do requisito de US $ 25.000, você não terá permissão para negociar no dia até depositar dinheiro ou títulos na conta para restaurar a conta no nível mínimo de US $ 25.000.

Eu estou sempre plana no final do dia. Por que eu tenho que financiar minha conta? Por que não posso simplesmente negociar ações, fazer com que a corretora me envie um cheque para meus lucros ou, se eu perder dinheiro, mandarei um cheque para minhas perdas?

Isso seria, na verdade, um empréstimo de 100% para você comprar títulos de capital. Está dizendo que você deve ser capaz de negociar apenas com o dinheiro da empresa sem colocar nenhum dos seus próprios fundos. Esse tipo de atividade é proibido, pois colocaria sua empresa (e, de fato, a indústria de valores mobiliários dos EUA) em risco substancial.

Por que não posso deixar meus $ 25.000 no meu banco?

O dinheiro deve estar na conta de corretagem porque é aí que a negociação e o risco estão ocorrendo. Esses fundos são necessários para suportar os riscos associados às atividades de day-trading. É importante observar que a Corporação de Proteção aos Investidores em Valores Mobiliários (Securities Investor Protection Corporation - SIPC) pode proteger até US $ 500.000 para a conta de valores mobiliários de cada cliente, com uma limitação de US $ 250.000 em pedidos de dinheiro.

Poder de compra.

Qual é o meu poder de compra de day-trading sob as regras?

Você pode negociar até quatro vezes o excesso de margem de manutenção a partir do fechamento dos negócios do dia anterior.

É importante observar que sua empresa pode impor uma exigência de patrimônio mínimo maior e / ou restringir sua negociação a menos de quatro vezes o excesso de margem de manutenção do negociante. Você deve entrar em contato com sua corretora para obter mais informações sobre se ela impõe exigências de margem mais rigorosas.

Chamadas de Margem.

E se eu exceder meu poder de compra de day-trading?

Se você exceder suas limitações de poder de compra de day-trading, sua corretora emitirá uma chamada de margem de day-trading para você. Você terá, no máximo, cinco dias úteis para depositar fundos para atender a essa chamada de margem de day-trading. Até que a chamada de margem seja atendida, sua conta de day-trading estará restrita ao poder de compra de day-trading de apenas duas vezes o excesso de margem de manutenção com base em seu compromisso de negociação total diário. Se a chamada de margem de day-trading não for atendida até o quinto dia útil, a conta será restrita à negociação apenas com base no caixa disponível por 90 dias ou até que a chamada seja atendida.

Esta alteração de regra se aplica a contas em dinheiro?

O dia de negociação em uma conta em dinheiro é geralmente proibido. Os negócios diários podem ocorrer em uma conta em dinheiro somente na medida em que os negócios não violem a proibição do regulamento do Federal Reserve Board. Em geral, deixar de pagar um título antes de vender o título em uma conta corrente viola o livre proibição de condução. Se você for free-ride, seu corretor é obrigado a fazer um congelamento de 90 dias na conta.

Esta regra se aplica somente se eu usar alavancagem?

Não, a regra se aplica a todas as negociações do dia, se você usar alavancagem (margem) ou não. Por exemplo, muitos contratos de opções exigem que você pague pela opção integralmente. Como tal, não há alavancagem usada para comprar as opções. No entanto, se você se envolver em inúmeras transações de opções durante o dia, ainda estará sujeito a risco durante o dia. Você pode não conseguir obter o lucro da transação que esperava e, de fato, pode incorrer em perdas substanciais devido a um padrão de opções de day-trading. Novamente, a regra de margem de day-trading é projetada para exigir que os fundos estejam na conta em que a negociação e o risco estão ocorrendo.

Posso retirar fundos que utilizo para satisfazer o requisito de capital mínimo ou a chamada de margem de day-trading imediatamente após serem depositados?

Não, quaisquer fundos usados ​​para atender à exigência de participação mínima no pregão diário ou para atender a qualquer chamada de margem de negociação diária devem permanecer em sua conta por dois dias úteis após o encerramento dos negócios em qualquer dia em que o depósito for necessário.

Regulamentos do Mercado de Opções dos EUA.

Inovações técnicas e financeiras levaram à introdução de instrumentos financeiros complicados e estratégias de negociação com alcance global. Como resultado de alguns desses desenvolvimentos, a transparência, os procedimentos e o controle estão propensos a serem comprometidos. A prevenção de atividades ilegais é cada vez mais um desafio para os reguladores, e as opções, sendo instrumentos complicados, adicionam muito mais camadas às regulamentações exigidas, com suas taxas de corretagem variáveis ​​com estruturas complexas e permitidas níveis de alavancagem com exposição de alto risco. Neste artigo, discutimos os regulamentos básicos, órgãos governamentais e suas atividades para o mercado de opções nos EUA.

O principal objetivo de um mercado financeiro regulado é proteger os direitos e o interesse do investidor comum, aplicando o conjunto de protocolos exigido. Os reguladores de opções nos EUA estabelecem, registram, padronizam, alteram ou revisam (conforme necessário) as regras para negociação de opções nos EUA, envolvendo:

Cadeias de opções para determinado preço de exercício e datas de expiração Unidades de negociação Tamanho do lote Limites de retenção de posições Isenções nos limites para posições cobertas Mecanismos de exercícios Regras para relatórios de pedidos e tratamento de exceções Regras para transações de opções de câmbio Definição limites de alavancagem e margem Regras de venda a descoberto.

Além disso, os reguladores estabelecem requisitos sobre relatórios comerciais, mecanismos de tratamento de disputas e ações disciplinares contra indivíduos e empresas não conformes. A maioria dessas regras e regulamentos é imposta por meio de corretoras.

Um contrato de opção pode ser negociado em uma ação / índice ou em forex / commodity / futuros como um subjacente. Diferentes organizações dos EUA regulam essas categorias. Todos os contratos de opções negociados sobre ações / índices são supervisionados pela Securities and Exchange Commission (SEC) e pela Financial Industry Regulatory Authority (FINRA); enquanto contratos de opções sobre forex / commodities / futuros são supervisionados pela Commodity Futures Trading Commission (CFTC) e pela National Futures Association (NFA).

A Comissão de Valores Mobiliários e Câmbio.

A SEC, fundada em 1934, tem a missão de "proteger os investidores, manter mercados justos, organizados e eficientes e facilitar a formação de capital". Estabelece regulamentações para garantir que as práticas justas sejam seguidas nos mercados com total transparência. Uma lista completa das regras de negociação de opções SEC está disponível aqui.

Autoridade Reguladora da Indústria Financeira.

Criada em 2007, a FINRA é um órgão não governamental dedicado à segurança do investidor e à confiabilidade do mercado por meio de regulamentação. Seu foco principal é o cumprimento por parte de empresas de segurança e corretores de um conjunto de regras e a garantia da transparência do mercado. As operações da FINRA podem ser divididas em quatro seções:

Educar o público sobre investimentos, manuseio de dinheiro, fraudes e gerenciamento de riscos através de módulos de treinamento disponíveis em seu site. Registro obrigatório de corretores e revendedores: todas as empresas do ramo de transações de valores mobiliários nos Estados Unidos são obrigadas a se registrar na FINRA e se tornarem corretoras autorizadas. Se não o fizerem, podem estar sujeitos a penalidades, ações legais e até mesmo um desligamento. Licenciamento de títulos e exames. Manutenção de registros de ações disciplinares.

Os regulamentos específicos da opção da FINRA estão disponíveis em seu guia detalhado de regulamentação de opções. Propostas por trocas de membros são cuidadosamente verificadas para avaliação de impacto, e se forem consideradas adequadas, mudanças de regras são implementadas de acordo com a SEC. (Para mais, veja: Investopedia explica - como a FINRA está relacionada à SEC).

A Commodity Futures Trading Commission.

Fundada em 1974, a CFTC é um órgão do governo que auxilia futuros negócios para diferentes setores, como agricultura, mercados globais, energia e mercados ambientais. Sua regulamentação visa cumprir sua missão de “proteger os participantes do mercado e o público contra fraude, manipulação, práticas abusivas e risco sistêmico relacionado a derivativos”. A CFTC também oferece mecanismos para que operadores individuais registrem uma queixa, bem como um programa de denúncias. . Abaixo está a lista de trocas monitoradas pelo CFTC:

1. Bolsa de Opções do Chicago Board.

2. Junta Comercial de Chicago.

3. Bolsa Mercantil de Chicago.

5. US Futures Exchange.

6. Junta Comercial do Kansas City.

7. Minneapolis Grain Exchange.

8. New York Mercantile Exchange.

9. Junta Comercial do New York.

A National Futures Association (NFA)

A National Futures Association (NFA) é o “principal fornecedor independente de programas regulatórios eficientes e inovadores que salvaguardam a integridade dos mercados de derivativos” (incluindo opções). Um guia regulatório detalhado (incluindo opções) está disponível no site oficial da NFA. Todos os membros da NFA têm as seguintes obrigações:

Para ser um membro listado / registrado do NFA. Aderir aos requisitos essenciais de capital. Manutenção de registros e relatórios que devem ser exaustivos para todas as transações e atividades de negócios relacionadas.

Principais regulamentos de opções dos EUA.

Aqui estão algumas das principais regulamentações nos EUA:

Os negociadores de opções nos EUA são obrigados a negociar dentro dos limites prescritos pelo respectivo regulador. Como a negociação a descoberto de opções muitas vezes pode levar a perdas maiores do que o valor negociado, os limites de alavancagem, os requisitos de margem e as posições vendidas têm a maioria dos regulamentos para proteger investidores e negociantes de riscos desconhecidos. Os operadores de opções são obrigados a manter o valor mínimo de margem estabelecido pelo corretor, com base nos regulamentos. Para opções curtas em forex, o valor do valor de transação nocional mais o prêmio da opção recebido deve ser mantido como um depósito de segurança. Para opções longas, todo o prêmio da opção é necessário como depósito. A regra primeiro a entrar, primeiro a sair (FIFO) evita posições de opções semelhantes.

Quão bem os reguladores garantem o bom funcionamento por meio de regulamentos, regras e mecanismos de resolução de disputas estabelecidos expõe a eficiência real de um determinado mercado. Embora seja sempre interessante negociar ativos financeiros complexos, como opções e outros derivativos, na esperança de melhores lucros, deve-se tomar cuidado para garantir que os mercados, os participantes e as empresas facilitadoras estejam bem reguladas.